Меню
Главная - Другое - Как рассчитать ликвидность предприятия

Как рассчитать ликвидность предприятия

Ликвидность предприятия — определение, виды, формула расчета


138 Автор статьи Время на чтение: 10 минут 6 марта 2020 919 Ликвидность — данный термин применяется по отношению к определенным активам. Он обозначает свойства актива, которое способно помочь ему быстро быть проданным по рыночной цене или близкой к ней стоимости.

Ликвидный в переводе на русский означает “преобразованный в денежные средства”.

Содержание: Любая ценность (актив) на современном экономическом рынке обладает ликвидностью определенного уровня. Для каждого субъекта деятельности ликвидность выражается в различных свойствах. Так, для товаров данный параметр будет выражаться во времени его реализации, то есть в скорости продажи без скидок.
Так, для товаров данный параметр будет выражаться во времени его реализации, то есть в скорости продажи без скидок.

Важно! Повысить уровень ликвидности можно лишь после того, как актив сумели быстро и легко продать, учитывая его полную стоимость.

Таким образом, получается, что к классу неликвидных относятся активы, которые владелец обязан продавать по минимальной цене, несмотря на их качество.

То есть актив, обладающий высоким качеством, может быть продан лишь в том случае, если значительно снизят его цену. Ликвидностью обладают все экономически значимые предприятия страны и их продукция:

  1. Рынки.
  2. Акции.
  3. Банки.
  4. Фирмы.

Ликвидность любого предприятия, а также его платежеспособность, являются главными характеристиками, оцениваемыми финансовое состояние учреждения в целом.

Приведем пример. Некоторые активы, которыми владеет предприятие уже несколько лет, могут вообще не иметь ликвидности.

В это же время задолженность дебиторского характера способна обладать ликвидностью, которая сможет погасить учредительные долги на протяжении длительного времени. Важно! Вексели (бумаги, которые доказывают, что предприятие обязуется выплатить определенную сумму за указанный срок) не учитываются при выяснении степени ликвидности.

Благодаря этому в предприятии может сохраняться определенный баланс. Для оценки ликвидности предприятия используются следующие 4 группы серии А:

  1. Быстро продаваемые.
  2. Медленно продаваемые.
  3. Самые ликвидные.
  4. Обладающие пониженной степенью продажи.

Каждая из групп найдет себе применение среди реализуемых предприятием товаров.

Также имеются группы ликвидности, которые оценивают источники финансирования:

  • П1 — самые срочные обязательства.
  • П4 — пассивы, носящие постоянный характер.
  • П2 — пассивы, обладающие коротким сроком действия.
  • П3 — пассивы, обладающие долгим сроком действия.

Ликвидным предприятие считается, только тогда, если:

  1. Медленно продаваемые активы >= пассивам, обладающим долгим сроком действия.
  2. Активы с низкой степенью продажи <= пассивам, которые носят постоянный>
  3. Быстро продаваемые активы >= пассивам, обладающим коротким сроком действия.
  4. Самые ликвидные активы >= самым срочным обязательствам.

Для того чтобы узнать ликвидность, используется такой термин, как коэффициент. Именно этой единицей измеряется финансовое состояние предприятия.

Благодаря коэффициенту ликвидности, становится возможным учитывать возможность погашения долгов предприятия за счет действующих активов.

Рассчитывается данный коэффициент путем тщательного анализа бухгалтерского учета, ведомого в учреждении. Представляет собой коэффициент финансового типа, который показывает отношения действующих на данный момент активов к обязательствам короткого срока.

В связи с этим, выделяются следующие формулы:

  1. Коэффициент ликвидности = (ОА — ЗУ) / КО. Уменьшаемое — оборотный актив. Вычитаемое — задолженность, возложенная на учредителей. Знаменатель — это обязательства короткого срока.
  2. Коэффициент = (А1 + А2 + А3) / (П1 + П2). Под буквами подразумеваются упомянутые выше серии и группы по оценке ликвидности.

Данные формулы позволяют рассчитать номинал финансового состояния учреждения, способного погасить обязательства на короткий период времени исключительно уже задействованными в процессе активами.

Чем выше получится цифра, тем выше будет возможность учреждения погашать задолженности.

Нормальным показателем считается коэффициент равный 1,5 — 2,5.

Однако этот показатель может изменяться, в зависимости от рода деятельности предприятия.

Данная ликвидность представляет собой коэффициент по отношению активов, обладающих высокой степени ликвидности на текущий момент к обязательствам краткосрочного исполнения.

При вынужденной продаже материально-производственных запасов, убыток составит максимальное число среди всех операций.

Рассчитывается этот показатель по определенной формуле: Коэффициент = (Текущие активы — запасы) / Текущие обязательства.

Коэффициентом этого термина является отношение всех материальных средств, а также краткосрочных материальных вложений, к краткосрочным обязательствам. В составе активных ценностей учитываются только деньги или средства, имеющие такую же ценность. Рассчитывается этот показатель по формуле: Коэффициент = А1/ самые срочные обязательства и обязательства, обладающие коротким сроком действия.

Рынок признается высоколиквидным только в том случае, если на нем регулярно и в достаточном объеме заключаются договора купли-продажи, которые реализуются в цену спроса и цену предложения. Однако в данном случае, необходимо учитывать тот факт, что одна сделка не способна сильно повлиять на данные параметры.

Показательной единицей ликвидности рынка принято считать — черн (churn). Данный термин обозначает отношение количества заключенных контрактных договоров к стоимости физического количества поставляемого по нему объема товара с определенной торговой платформы.

Минимальный порог, с которого начинается ликвидность, составляет 15. Ликвидность данных бумаг оценивается как отношение совершенных сделок к разнице между максимальными заявками на приобретение бумаг и минимальными.

Важно! Чем меньше разница и выше количество сделок, тем выше показатель ликвидности.

На фондовом рынке в современном мире существуют два основных типа заключения сделок:

  • Котировочный.
  • Рыночный.

Первый тип представляет собой выдвижение покупателем своего предложения на покупку по оптимальной для него цене. Второй тип заключается в удовлетворении текущих котировок по наиболее выгодной цене. Важно! Заявки котировочного типа позволяют сформировать на рынке моментальную ликвидность.

Таким образом, человек установивший оптимальную цену на актив, позволяет другим участникам рынка скупить его до тех пор. пока он не достиг определенного уровня.

Деньги на сегодняшний день обладают самым высоким показателем ликвидности в определенной экономической сфере. Однако установлены некоторые ограничения, которые не позволяют моментально превратить деньги в товар.

Денежной ликвидностью принято считать возможность использования денег в качестве разменной монеты или номинальная стоимость денег.

Всем известно, что одно из основных свойств банка — это выдача кредитов и займов. Однако бюджет банка также имеет ограничение.

Чем выше уровень по выдачам денежных средств из банковского хранилища, тем выше вероятность того, что банк сможет еще долго выдавать деньги до того момента, как заемщики вернут их ему.

Если депозит поспешно пустеет, то это считается снижением уровня ликвидности банка. Для того чтобы ликвидность повысить, необходимы дополнительные финансы, то есть резерв денег. Для этого банк обращается в Центральный банк за помощью, выраженной в виде займа. Данный процесс носит название кратковременного повышения ликвидности.

Данный процесс носит название кратковременного повышения ликвидности. Если же в банке ситуация сложилась в точности до наоборот, и он обладает излишками, то это стимулирует банк на создание акций.

В таком случае, если банковская ликвидность начнет стремительно падать, он имеет право продать небольшую часть акций за их объявленную стоимость, тем самым пополнив банковский депозит. Анализ ликвидности — это обязательная процедура для каждого экономически важного предприятия.

Только благодаря тщательному анализированию можно сделать выводы, а также прогнозы на деятельность учреждения в скором будущем.

Своевременный анализ ликвидности предприятия не позволяет ему незаметно опуститься в самый низ.

Ликвидность — особая форма оценки финансового состояния предприятия.

Ликвидность может двигаться вверх и вниз, что говорит об успешной деятельности учреждения или наоборот. Любое учреждение, влияющее на экономику страны, имеет данный показатель. Просмотрите также видео, в котором наглядно показаны примеры подсчета ликвидности предприятий.

  • Все силовые структуры
  • Ликвидности рынка
  • 1
  • Бумаги, доказывающие, что предприятие обещает выплатить определенную сумму
  • Нет
  • 3 Займ денег банком у Центрального банка называется
    • Кредитом
    • Кратковременным повышением ликвидности
    • Налогообложением

    Следующий вопрос Вопрос 3 из 7

  • Да, с ограничениями
  • 3
  • 6 Ликвидностью обладают:
    • Все экономически важные предприятия страны, а также валюта
    • Все учреждения страны
    • Все силовые структуры

    Следующий вопрос Вопрос 6 из 7

  • Все учреждения страны
  • 2 Важен ли анализ ликвидности?
    • Да
    • Нет
    • Да, с ограничениями

    Следующий вопрос Вопрос 2 из 7

  • 4
  • 5 Абсолютная ликвидность относится к структуре
    • Ликвидности рынка
    • Ликвидности банка
    • Ликвидности предприятия

    Следующий вопрос Вопрос 5 из 7

  • 4 Сколько типов заключения сделок существует?

    • 1
    • 2
    • 3

    Следующий вопрос Вопрос 4 из 7

  • Налогообложением
  • Ликвидности предприятия
  • Ценные бумаги
  • 2
  • Кредитом
  • Порядок наследования власти
  • Да
  • 1
  • 3
  • 7 Что такое вексель?
    • Ценные бумаги
    • Бумаги, доказывающие, что предприятие обещает выплатить определенную сумму
    • Порядок наследования власти

    Следующий вопрос Вопрос 7 из 7

  • Ликвидности банка
  • Все экономически важные предприятия страны, а также валюта
  • Кратковременным повышением ликвидности
  • 1 Сколько разновидностей ликвидности группы А существует для предприятий?

    • 1
    • 3
    • 4

    Следующий вопрос Вопрос 1 из 7

Понравилась статья?

Поделитесь ей А какая Ваша оценка этой статьи?
Чтобы сюда попасть — пройдите тест Все время Награждены

Как рассчитать ликвидность в 2021 — FAQ для чайников

» Часто бизнесменам приходится слышать такое понятие, как «ликвидность», неважно, какое вы звено в экономике – крупный системообразующий холдинг, или ИП на упрощенке («УСН 6»).

Высокая степень ликвидности неизменно характеризуется успехом, популярностью и продаваемостью бизнеса.

На самом деле, это обширное понятие, которое включает в себя разновидности и не один способ анализа. Так что же такое ликвидность и что она значит для бизнеса? Рассмотрим ответ на вопрос в данной статье. Такое понятие в экономике обозначает то, насколько быстро возможно продать какой-либо предмет, товар, экономически выгодно по стоимости, установленной на рынке.
Такое понятие в экономике обозначает то, насколько быстро возможно продать какой-либо предмет, товар, экономически выгодно по стоимости, установленной на рынке.

Чем быстрее возможно совершить подобную сделку, тем более ликвидным будет объект экономической оценки. А формула коэффициента общей ликвидности – один из ключевых показателей бухгалтерской аналитики. В пример можно привести заводские станки.

Реализуемость такого актива считается невысокой, так как реализация в короткие сроки и по выгодной цене будет проблематична. А вот такая вещь, как деньги обладают абсолютной ликвидностью, так как независимо от ситуации, пользуются популярностью и обмениваются на все категории товаров.

В данных примерах деньги и станки носят название «активы», что на финансовом языке обладает смыслом «имущество». Такой параметр может относиться не только к отдельному активу, но и к компании.

Этот признак имеет важную роль при осуществлении хозяйственной деятельности, как для крупных игроков рынка, так и для малых или средних предприятий, которым характерна упрощенная система бухучета. Каждый бизнесмен знает, что для реализации товаров или услуг нужно, чтобы они были популярны и востребованы. Также скорость реализации организации является признаком того, успешно ли она существует в рамках рыночных отношений в целом.

Подобный признак инвестиционной деятельности – это один из важнейших критериев для того, чтобы принять решение о вложении в определенное средство. Другими параметрами, которые также необходимо оценить, являются доходность и рискованность. Чаще инвестиционная скорость реализации рассчитывается обратной пропорцией доходности, то есть при увеличении ликвидности доходность снижается.

Помимо общего показателя ликвидности, данная экономическая категория может быть нескольких других видов:

  1. Текущая или краткосрочная. Указывает на то, обладает ли компания возможностью погашать краткосрочные займы и обязательства с использованием собственных ресурсов, с высокой степенью ликвидности. Для формулы коэффициент текущей ликвидности нужно оценивать денежные активы и дебиторскую задолженность.
  2. Быстрая или срочная. Указывает на способность фирмы рассчитаться с долгами при использовании высоколиквидных ресурсов, например, материалов.

Формула коэффициента критической ликвидности отражает уровень способности покрывать обязательства за счет своих активов, это частное от деления суммы быстрореализуемых активов на величину краткосрочных обязательств.

  1. Кроме перечисленных разновидностей можно выделить несколько типов, которые зависят от активов, которые оцениваются. Например, коэффициент ликвидности при мобилизации средств, который рассчитывается как соотношение материально-производственных запасов и затрат к краткосрочным обязательствам. Формула коэффициента промежуточной ликвидности – отношение высоколиквидных текущих активов компании к её краткосрочным обязательствам перед контрагентами.
  2. Мгновенная ликвидность или абсолютная. Отражает способность предприятия погашать дневную задолженность с помощью своих свободных ресурсов. Коэффициент мгновенной ликвидности рассчитывается как сумма активов, задолженности, кратковременных инвестиций, поделенная на текущие нужды компании.

Высоколиквидная продукция может быть реализована в кратчайшие сроки, то есть в течение одного дня.

Средней степенью обладают товары, которые могут реализовать в период от одного дня до нескольких недель. Остальные варианты считаются продукцией с низкой степенью реализуемости. К товарам также относят такой вид активов, как валюта. Она, как и прочие предметы, обладает характеризуется параметром ликвидности.

Она, как и прочие предметы, обладает характеризуется параметром ликвидности.

По своей сути она является товаром с достаточной высокой степенью продаваемости. Но это относится не ко всем типам, например, редкие виды валюты будут продаваться намного хуже, чем популярные, как евро или доллар.

К числу товаров также можно отнести ценные бумаги. При их приобретении роль рассматриваемого параметра – это наиболее важный признак, для определения того, стоит ли приобрести конкретный вид средств. Большая часть ценных бумаг, как и валюта, имеют высокую меру продаваемости, но бывают и исключения.

Низкий параметр характерен для собственности малых и средних участников рынка.

А также тем, кто имеет непогашенные долги. Савичева Ольга Корпоративный бухгалтер, практикующий экономист Задать вопрос Распространен такой сценарий, когда люди покупают неликвидное имущество маленьких фирм, а после не могут избавиться от них, не потеряв своих денег. Сама торговая площадка давала котировку указанным бумагам, но ни один человек не был готов купить их за установленную цену.

Подобная ситуация была распространенным явлением некоторое время назад, но сейчас ситуация изменилась. Такие случаи редко встречаются на практике, так как рынок достаточно стабилен. Относительно организации, ликвидность предприятия – это отношение задолженностей к ликвидным активам.

Другими словами, ликвидность бухгалтерского баланса показывает, как быстро фирма может погасить все свои долги.

В повседневном общении, дефиниции «ликвидность» и «платежеспособность» являются синонимами и всегда идут рядом. Причем неважно какой у хозяйствующего субъекта доход: многомиллиардный или обороты ИП далеки от предельного размера, превышение которого могло бы лишить его заветного режима «упрощенка 6 процентов». Ликвидные – это, так называемая, собственность, которая может быть очень быстро продана по рекомендуемой средней рыночной стоимости.

Именно эти имущественные предметы отражаются в балансе – годовом бухгалтерском отчете, в самых первых пунктах. Активы разделяются на два вида: оборотные и внеоборотные.

Оборотными называются такие разновидности имущества, которые позволяют организации получать доход на протяжении временного отрезка, равного одному году.

Обычно все те предметы, которыми предприятие пользуется в производственном процессе или при расчетах с контрагентами, и входят в состав указанной категории.

Это могут быть такие предметы как: дебиторская задолженность, вложения финансовых средств, сделанные на срок, не превышающий один год, а также прочие подобные категории.

Внеоборотные – это такой вид собственности, которые имеется возможность использовать сроком более, чем один год. И все это время они могут помочь заработать и получить определенную прибыль. К такому типу активов можно отнести следующие: патенты, различные виды производственного и офисного оборудования, а также финансовые вложения, которые сделаны на срок, превышающий один год.

Считается, что оборотные активы обладают степенью продаваемости выше, по сравнению с внеоборотной формой Такие средства по степени их востребованности на рынке можно разделить на четыре подвида:

  1. А2 – предметы, которые возможно быстро реализовать. К этой категории возможно отнести краткосрочную .
  2. А1 – это наиболее быстропродаваемый вид, к которому относится следующее: деньги, которые находятся на расчетных счетах предприятия, а также вложения финансовых средств, сделанные на срок, не превышающий один год.
  3. А3 – предметы, которые реализуются медленно. В этот вид могут входить следующие виды имущества: материальные запасы, налог на добавленную стоимость, дебиторская задолженность долгого срока.
  4. А4 – это ресурсы со сложной степенью реализации, к которым имеют отношение внеоборотные активы.

Категория полная противоположность понятию активы – пассивы компании. К такому виду собственности можно отнести следующее: собственные капитальные запасы организации, например, уставный или акционерный капитал, средства, взятые в заем у кредитных и прочих организаций. Указанную собственность также возможно делить на четыре категории по возможности срока их оплаты:

  1. П1 – срочные для оплаты пассивы. Это такие обязательства, как кредиторская задолженность предприятия.
  2. П2 – пассивы с коротким сроком оплаты. В такую категорию включаются следующее: займы и кредитные средства, взятые на короткий срок, долги перед участниками по дивидендам или прочим видам доходов.
  3. П3 – обязательства с длинным сроком погашения. К ним онтосятся займы и кредиты, выданные не на один год.
  4. П4 – устойчивый вид пассивов. Это, к примеру: доходы, которые будут получены в будущих периодах, резервы, разработанные для предстоящих в будущем расходов и необходимых выплат.

Все оглашенные признаки, найденные в совокупности, помогут определить ликвидность баланса или ликвидность предприятия в целом.

Ликвидность в отношении кредитной организации – условная категория. Если говорить простыми словами, то общий показатель ликвидности показывает способность банка закрыть обязательства перед клиентами, которые открыли счета и держат свои денежные средства. Следует понимать, что при выдаче банком кредита количество денежных ресурсов в нем становится ниже, соответственно, понижается продаваемость данного кредитного заведения.

Савичева Ольга Корпоративный бухгалтер, практикующий экономист Задать вопрос Для того, чтобы банк постоянно имел высокий уровень указанного показателя, важно, чтобы у него имелись резервы для предстоящих расходов. Причем резервные средства не обязательно должны быть выражены в денежном эквиваленте.

Это также ресурсы, вложенные в активы, ценные бумаги например, в акции или облигации.

Такие ценности можно в срочном порядке и быстро реализовать для того, чтобы увеличить уровень своей продаваемости.

Так как деятельность банковских организаций на территории Российской Федерации централизована, то отслеживание ликвидности банков входит в компетенцию Центробанка.

Кроме этого, банк – компания, поэтому может иметь у себя на балансе предметы с низкой степенью продаваемости, например, внеоборотные активы, такие как здания, оборудование и прочее.

Показателем ликвидности могут обладать не только крупные компании или ИП на , но и рынки в целом.

Например, фондовый рынок, рынок услуг. Для рынка общий показатель ликвидности будет считаться высоким в той ситуации, когда на нем постоянно совершается большое количество видов сделок, но с условием, что разница между ценами покупок и продаж небольшая.

Ключевое условие — чтобы сделок было как можно больше. Это нужно для того, чтобы одна конкретная сделка не смогла слишком сильно повлиять на среднюю стоимость товара. Савичева Ольга Корпоративный бухгалтер, практикующий экономист Задать вопрос Главным показателем степени быстроты продажи конкретного рынка является «черн».

Название этого признака происходит от английского слова Churn, которое обозначает перемешивание. Этот параметр исчисляется, как отношение между общим объемом совокупности заключенных договоров и общей ценой товаров или услуг, которые на самом деле были реально реализованы по данным контрактам. Для того, чтобы рынок имел высокую степень продаваемости, черн должен быть размером от 15 и более.

На фондовом рынке также можно оценить скорость продаваемости того или другого документа.

Такая оценка ликвидности происходит с помощью анализа объема торгов, а также размера спреда.

Спредом называется такой параметр, как разница между наивысшей стоимостью заявок на приобретение и самой меньшей стоимостью заявок на реализацию.

Параметр считается наивысшим в той ситуации, когда было произведено большое количество сделок, а разница между стоимостями заявок на покупку и продажу были бы минимальными. Если по определенной организации существует возможность быстро приобрести или реализовать большое количество ценных бумаг с минимальным изменением их стоимости, то такую разновидность ценностей можно назвать бумагами с высокой быстротой продажи.

Для того, чтобы провести анализ реализуемости актива, оценить общий коэффициент ликвидности, нужно провести работу по двум направлениям. Остановимся на нюансах процесса подробнее, с точки зрения теории, чтобы в дальнейшем было проще применять процедуру на практике.

Для начала определяем, что нужно проанализировать, то есть какой тип реализуемости нам интересен: параметр организации, кредитной компании, ценных бумаг или рынка в целом.

Для ведения грамотной инвестиционной деятельности с максимумом прибыли, также важно давать оценку общему показателю ликвидности.

Бизнесмены совершают инвестиции, ориентируясь на долгосрочные перспективы получения прибыли.

Подходящими для этого станут активы, обладающие средней и малой степенями реализуемости. К такому имуществу относятся объекты недвижимости, государственные облигации, акции предприятий, которые относятся ко второму и третьему эшелонам. Для тех, кто предпочитает совершать классические операции по инвестированию, подходящим вариантом станет соотношение активов с большими и малыми степенями продаваемости в равном соотношении.

Есть категория людей, которым следует держать в собственности не меньше, чем 80 процентов активов с высокой степенью реализуемости. Это актуально для бизнесменов, которые предпочитают рискованную игру на бирже, а также для инвесторов, которые любят агрессивную политику вкладывания. Это необходимо потому, что другие виды собственности будет непросто выгодно продать в подходящее время.

Для организации важен размер указанного параметра. Каждой фирме следует отслеживать то, сколько у нее продукции, находящейся в обороте, а также то, сколько денежных средств на расчетных счетах организации. Это необходимо потому, что степень реализуемости фирмы повышается благодаря тому, как оцениваются внутренние активы.

Но важно учитывать, что большая часть собственности, к примеру, оборудование, — это не то имущество, которое можно быстро реализовать.

В отличие от кредитных организаций, компании самостоятельно формируют свой показатель этого параметра. В ситуации, когда фирма редко и в небольших количествах делает займы у сторонних фирм, тратит на приобретение материальных запасов небольшие денежные средства, применима упрощенная система налогообложения («упрощенка 6 процентов»), то степень продаваемости может постепенно уменьшаться. А вот в таком случае, когда компания при ведении хозяйственной деятельности постоянно пользуется кредитными средствами, берет займы и совершает сделки (УСН 6 здесь уже никак не может быть применима) то она должна иметь как можно большее количество активов с высокой степенью ликвидности.

Для того, чтобы произвести расчет этих параметров, следует использовать специальные формулы, которые будут рассмотрены ниже. Для того, чтобы рассчитать величину этого параметра, нужно использовать данные из годового баланса организации.

Для подсчетов понадобится подставить суммы из определенных его строк в типовые формулы, которые дадут расчет коэффициентов ликвидности. Коэффициент текущей ликвидности и его формула – это показатель, который показывает, как быстро предприятие может рассчитаться со своими обязательствами краткосрочного периода, используя свои собственные ресурсы.

Для того, чтобы вычислить показатель текущий ликвидности, необходимо воспользоваться следующей формулой: Строка баланса 1200/(Строка баланса 1500-строка баланса 1530-строка баланса 1540) Самыми оптимальными значениями считается число от 1,5 до 2,5, которые показывают, что состояние продаваемости фирмы находятся в норме. А вот в той ситуации, когда результат получился менее 1, следует сделать вывод о низкой степени. Это означает, что компания, при необходимости, не обладает возможностью рассчитаться со своими краткосрочными обязательствами.

При таком получившемся результате следует задуматься о пересмотре платежной политики компании. Помимо коэффициента текущей ликвидности, существуют и иные показатели платежеспособности вашего предприятия.

Коэффициент срочной ликвидности и его формула показывает, насколько предприятие способно покрывать задолженности в том случае, когда у нее есть проблемы с реализацией товаров. Для того, чтобы вычислить размер этого срочного коэффициента, воспользуемся формулой ниже: Срочная ликвидность = строка баланса 1230+строка баланса 1240+строка баланса 1250) / (строка баланса 1500-строка баланса 1530-строка баланса 1540) При ситуации, когда результат имеет размер 0,7-1, продаваемость организации по такому параметру будет в норме.

Но есть условие: не должно выйти так, чтобы активы состояли в большей мере из дебиторской задолженности. Это отрицательно отразится на состоянии компании, так как взыскать указанные долги непросто. Коэффициент абсолютной ликвидности по балансу указывает на способность компании закрыть краткосрочные обязательства при помощи собственных денежных средств, а также дебиторской задолженности короткого срока.

Чтобы рассчитать это значение нужно использовать такую формулу: (строка баланса 1250 + строка баланса 1240) / (строка 1500 – строка 1530 – строка 1540).

При значении начиная с 0,2 коэффициент считается нормальным. Такое значение указывает на то, что организация может ежедневно выплачивать примерно 220 процентов долгов, используя свободные деньги. Вышеуказанные параметры важны для организации правильного управления предприятием и верного распределения свободных ресурсов между различными активами.

Так как при потере продаваемости возрастут задолженности, которые нечем будет погашать.

Нормативное значение коэффициента – это размер от 1,5 до 2,5.

Размер зависит от вида деятельности организации. В свою очередь, если коэффициент составляет больше, чем 3, следует задуматься так как это признак нерациональности структуры капитала, а также замедленного оборота. Текущая ликвидностимеет свойство снизижаться, поэтому нужно держать на контроле этот показатель, в случае необходимости, повышая значение.

Для того, чтобы скорректировать параметр, нужно для начала определить причину снижения. Катализаторами можно считать: Причины снижения размера собственного капиталаПричины повышения размера коэффициента ликвидностиКапитальные вложения, размер которых превышают величину полученной прибыли, а также здолгосрочных займов.Реструктуризация займов или уменьшение суммы долгов компании другими вариантами.

Инвестиции ресурсов, полученных с помощью кредитования на короткий срок.Увеличение объемов оборотных активов. Такие поводы распространены в ситуации снижения коэффициента текущей ликвидности.Есть возможность проведения обеих этих процедур в одно и то же время, но возможно и выполнять их по отдельности.

Единовременное определение текущего коэффициента не может в полной мере отразить картину реализуемости предприятия. Для того, чтобы видеть более целостную картину, следует проводить действия по прогнозу данного показателя. Хорошими способами примерного расчета являются использование эконометрических методов, например, диаграмм и графиков.

Упрощенная система налогообложения подразумевает меньшую , однако и при УСН 6 процентах, необходима качественная оценка ликвидности и платежеспособности. Коэффициентом общего покрытия называется признак, который показывает, может ли фирма гасить текущие обязательства, используя только оборотные активы, среди которых деньги на счетах и в кассе предприятия, эквиваленты, займы, вложения денежных средств, ценные бумаги и прочее. На «УСН доходы» или «УСН доходы минус расходы», бухгалтерия просчитывает коэффициент по формуле: Сумма дебиторской задолженности, финансовых сложений, активов деленное на краткосрочные кредиты и займы и другие краткосрочные обязательства.

Такой показатель поможет скорректировать поведенческую политику компании на упрощенной системе, для извлечения большей прибыли при меньших расходах.

Ликвидность – ключевой показатель, характеризующий экономическую деятельность компании.

Предприниматели и люди, занимающиеся инвестированием, серьезно относятся к такому аналитическому показателю перед совершением сделок. Полезно знать особенности и значения для того, чтобы извлекать как можно больше прибыли, неважно, в ведении у вас группа компаний или вы ИП на УСН, доходы которого не столь масштабны и упрощенная система во всем вас устраивает.

( Пока оценок нет ) Понравилась статья?

Поделиться с друзьями: В компании всегда есть специалист по финансовым документам, который касается денежных вопросов, особенностей учета Производство товаров или услуг – это главная цель работы любой организации, а их продажа Многих интересует вопрос – что такое сдельная оплата труда? Об этом подробно и поговорим Иногда в силу различных жизненных обстоятельств, положенного отпуска оказывается недостаточно. Сегодня поговорим о выходных Дотация со стороны государства – неотъемлемая и крайне важная составляющая продуктивного функционирования различных отраслей.

Дать оценку рентабельности работы предприятия можно различными способами, однако самый показательный из них –

Анализ ликвидности баланса предприятия

Ликвидность баланса — это степень покрытия обязательств предприятия активами, срок превращения которых в денежные средства соответствует сроку погашения обязательств.

От степени ликвидности баланса зависит платежеспособность предприятия. Основной признак ликвидности — формальное превышение стоимости оборотных активов над краткосрочными пассивами.

И чем больше это превышение, тем более благоприятное финансовое состояние имеет предприятие с позиции ликвидности. Актуальность определения ликвидности баланса приобретает особое значение в условиях экономической нестабильности, а также при ликвидации предприятия вследствие его банкротства.

Здесь встает вопрос: достаточно ли у предприятия средств для покрытия его задолженности.

Такая же проблема возникает, когда необходимо определить, достаточно ли у предприятия средств для расчетов с кредиторами, т.е.

способность ликвидировать (погасить) задолженность имеющимися средствами. В данном случае, говоря о ликвидности, имеется в виду наличие у предприятия оборотных средств в размере, теоретически достаточном для погашения краткосрочных обязательств.

Для проведения анализа ликвидности баланса предприятия статьи активов группируют по степени ликвидности — от наиболее быстро превращаемых в деньги к наименее.

Пассивы же группируют по срочности оплаты обязательств.

Типичная группировка представлена в нижеприведенной таблице: Таблица. Группировка активов и пассивов баланса для проведения анализа ликвидности Активы Пассивы Название группы Обозначение Состав Название группы Обозначение Состав Баланс до 2011г. Баланс с 2011г. Баланс до 2011г.

Баланс с 2011г. Наиболее ликвидные активы А1 стр.

260 250 стр. 1250 1240 Наиболее срочные обязательства П1 стр.

620 630 стр. 1520 Быстро реализуемые активы А2 стр.

240 270 стр. 1230 Краткосрочные пассивы П2 стр. 610 650 660 стр. 1510 1540 1550 Медленно реализуемые активы А3 стр.

210 220 — 216 стр. 1210 1220 1260 — 12605 Долгосрочные пассивы П3 стр.

590 стр. 1400 Трудно реализуемые активы А4 стр.

190 230 стр. 1100 Постоянные пассивы П4 стр.

490 640 — 216 стр. 1300 1530 — 12605 Итого активы ВА Итого пассивы ВР А.Д. Шеремет указывает на необходимость вычесть расходы, не перекрытые средствами фондов и целевого финансирования, и суммы расчетов с работниками по полученным ими ссудам. Расходы, не перекрытые средствами фондов и целевого финансирования, а также превышение величины расчетов с работниками по полученным ими ссудам над величиной ссуд банка, обусловленная выдачей ссуд работникам за счет средств специальных фондов организации, сокращается при вычитании иммобилизации из величины источников собственных средств.

В случае обнаружения в ходе внутреннего анализа иммобилизации по статьям прочих дебиторов и прочих активов на ее величину также уменьшается итог быстрореализуемых активов.

(А.Д. Шеремет. Комплексный анализ хозяйственной деятельности).

Для оценки ликвидности баланса с учетом фактора времени необходимо провести сопоставление каждой группы актива с соответствующей группой пассива. 1) Если выполнимо неравенство А1 > П1, то это свидетельствует о платежеспособности организации на момент составления баланса.

У организации достаточно для покрытия наиболее срочных обязательств абсолютно и наиболее ликвидных активов. 2) Если выполнимо неравенство А2 > П2, то быстро реализуемые активы превышают краткосрочные пассивы и организация может быть платежеспособной в недалеком будущем с учетом своевременных расчетов с кредиторами, получения средств от продажи продукции в кредит. 3) Если выполнимо неравенство А3 > П3 , то в будущем при своевременном поступлении денежных средств от продаж и платежей организация может быть платежеспособной на период, равный средней продолжительности одного оборота оборотных средств после даты составления баланса.

Выполнение первых трех условий приводит автоматически к выполнению условия: A4<> Выполнение этого условия свидетельствует о соблюдении минимального условия финансовой устойчивости организации, наличия у нее собственных оборотных средств. На основе сопоставления групп активов с соответствующими группами пассивов выносится суждение о ликвидности баланса предприятия.

Сопоставление ликвидных средств и обязательств позволяет вычислить следующие показатели:

  1. перспективная ликвидность — это прогноз платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей: А3>=П3; А4<>
  2. баланс не ликвиден:А4=>П4
  3. недостаточный уровень перспективной ликвидности: А4<>
  4. текущая ликвидность, которая свидетельствует о платежеспособности ( ) или неплатежеспособности (-) организации на ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени: А1 А2=>П1 П2; А4<>

Однако следует отметить, что проводимый по изложенной схеме анализ ликвидности баланса является приближенным, более детальным является анализ платежеспособности при помощи финансовых коэффициентов.1.

Коэффициент текущей ликвидности показывает, достаточно ли у предприятия средств, которые могут быть использованы им для погашения своих краткосрочных обязательств в течение года.

Это основной показатель платежеспособности предприятия. Коэффициент текущей ликвидности определяется по формуле:К = (А1 А2 А3) / (П1 П2) В мировой практике значение этого коэффициента должно находиться в диапазоне 1-2. Естественно, существуют обстоятельства, при которых значение этого показателя может быть и больше, однако, если коэффициент текущей ликвидности более 2-3, это, как правило, говорит о нерациональном использовании средств предприятия.

Значение коэффициента текущей ликвидности ниже единицы говорит о неплатежеспособности предприятия.2. Коэффициент быстрой ликвидности, или коэффициент «критической оценки», показывает, насколько ликвидные средства предприятия покрывают его краткосрочную задолженность.

Коэффициент быстрой ликвидности определяется по формуле:К = (А1 А2) / (П1 П2) В ликвидные активы предприятия включаются все оборотные активы предприятия, за исключением товарно-материальных запасов.

Данный показатель определяет, какая доля кредиторской задолженности может быть погашена за счет наиболее ликвидных активов, т. е. показывает, какая часть краткосрочных обязательств предприятия может быть немедленно погашена за счет средств на различных счетах, в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам.

Рекомендуемое значение данного показателя от 0,7-0,8 до 1,5.3.

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую часть кредиторской задолженности предприятие может погасить немедленно.

Коэффициент абсолютной ликвидности рассчитывается по формуле:К = А1 / (П1 П2) Показывает, какая часть краткосрочных обязательств может быть немедленно погашена за счет средств на различных счетах, в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам с дебиторами. Значение данного показателя не должно опускаться ниже 0,2.

4. Для комплексной оценки ликвидности баланса в целом рекомендуется использовать общий показатель ликвидности баланса предприятия, который показывает отношение суммы всех ликвидных средств предприятия к сумме всех платежных обязательств (краткосрочных, долгосрочных, среднесрочных) при условии, что различные группы ликвидных средств и платежных обязательств входят в указанные суммы с определенными весовыми коэффициентами, учитывающими их значимость с точки зрения сроков поступления средств и погашения обязательств. Общий показатель ликвидности баланса определяется по формуле:К = (А1 0,5*А2 0,3*А3) / (П1 0,5*П2 0,3*П3) Оценивает изменения финансовой ситуации в компании сточки зрения ликвидности. Данный показатель применяется при выборе надежного партнера из множества потенциальных партнеров на основе финансовой отчетности.

Значение данного коэффициента должно быть больше или равно 1. 5. Коэффициент обеспеченности собственными средствами показывает, насколько достаточно собственных оборотных средств у предприятия, необходимых для его финансовой устойчивости.

Он определяется:K = (П4 — А4) / (А1 А2 А3) Значение данного коэффициента должно быть больше или равно 0,1. 6. Коэффициент маневренности функционального капитала показывает, какая часть функционирующего капитала заключена в запасах. Если этот показатель уменьшается, то это является положительным фактом.

Он определяется из соотношения:K = А3 / [(А1 А2 А3) — (П1 П2)] В ходе анализа ликвидности баланса каждый из рассмотренных коэффициентов ликвидности рассчитывается на начало и конец отчетного периода. Если фактическое значение коэффициента не соответствует нормальному ограничению, то оценить его можно по динамике (увеличение или снижение значения).

Следует отметить, что в большинстве случаев достижение высокой ликвидности противоречит обеспечению более высокой прибыльности. Наиболее рациональная политика состоит в обеспечении оптимального сочетания ликвидности и прибыльности предприятия.

Наряду с приведенными показателями для оценки состояния ликвидности можно использовать показатели, основанные на денежных потоках:

  1. чистый денежный поток (NCF — Net Cash Flow);
  2. свободный денежный поток (FCF — Free Cash Flow).
  3. денежный поток от операционной деятельности (CFO — Cash Flow from Operations);
  4. денежный поток от операционной деятельности, скорректированный на изменения оборотного капитала и удовлетворения потребности в инвестициях (OCFI — Operating Cash Flow after Investments);
  5. денежный поток от операционной деятельности, скорректированный на изменения оборотного капитала (OCF — Operating Cash Flow);

При этом независимо от стадии жизненного цикла, на котором находится предприятие, менеджмент вынужден решать задачу определения оптимального уровня ликвидности, поскольку, с одной стороны, недостаточная ликвидность активов может привести как к неплатежеспособности, так и к возможному банкротству, а с другой стороны, избыток ликвидности может привести к снижению рентабельности.